Противовирусная цифровизация
Вспышка коронавируса может ускорить переход к цифровым валютам центральных банков (central bank digital currency, CBDC), полагают эксперты Банка международных расчетов (Bank for International Settlements, BIS) в обзоре «COVID-19, наличные и будущее платежей».
В конце февраля тестировать свою цифровую валюту на основе технологии блокчейн начал Риксбанк, центробанк Швеции. Цель проекта – показать, как е-крона может использоваться широкой публикой в дополнение к существующим наличным и электронным деньгам. Пилотный проект продлится до конца февраля 2021 г. с возможностью дальнейшей проработки технического решения – вводить цифровую крону Риксбанк пока не намерен.
На этой неделе о запуске программы по оценке возможностей выпуска CBDC объявил Банк Кореи – последним из центробанков присоединившийся к исследованию цифровых валют, отмечает Central Banking. В марте о намерении изучить варианты использования CBDC для межбанковских платежей заявил Банк Франции, тогда как Банк Англии изучает технологию использования розничных CBDC. В январе центробанки Канады, Англии, Японии, Швеции, Швейцарии, а также Европейский центробанк совместно с BIS объединились в группу по обмену опытом изучения вариантов использования CBDC.
Опрос BIS, в котором приняли участие 66 центральных банков мира, показал, что 80% регуляторов уже ведут работу над CBDC, причем половина из них рассматривают введение такой валюты для универсального использования. При этом лишь 10% допускали вероятность запуска цифровой валюты в краткосрочном периоде. Более мотивированы для запуска таких средств платежей центробанки развивающихся стран: они отмечали важность эффективности и безопасности национальных платежей и финансовую инклюзивность. Правда, 40% опрошенных центробанков указывали на неопределенность в отношении своих правовых полномочий выпускать подобную валюту.
Интенсифицировать исследования по CBDC в прошлом году центробанки подтолкнула конкуренция со стороны стейблкоина Libra, выпустить который намеревался Facebook. Libra стала катализатором реформ, показав, что центробанки больше не могут игнорировать цифровую реальность, отмечал Стефан Ингвес, глава центрального банка Швеции. В этом году к катализаторам работы над CBDC добавилась пандемия.
Защита от потрясений
Центральным банкам в этом году пришлось пристально изучать исследования по микробиологии о сроках выживаемости вирусов, бактерий и прочих патогенов на поверхностях различной структуры. Несмотря на разъяснения ВОЗ, что банкноты не представляют опасности, просто нужно соблюдать простые меры гигиены и мыть руки – точно так же, как и при взаимодействии с любыми другими предметами и поверхностями, – монетарные регуляторы стали получать большое количество запросов о безопасности использования наличных, в интернет-поисковиках число запросов со словами «наличные» и «вирус» взлетело в десятки раз, отмечается в обзоре BIS. На данный момент не зафиксировано случаев передачи вируса через банкноты и монеты, кроме того – банковские карты, терминалы и ПИН-клавиатуры в плане передачи вируса ничем не отличаются от банкнот, как и от любых других предметов, например дверных ручек, отмечают авторы обзора. Но некоторым центробанкам, чтобы укрепить доверие к наличным, потребовались специальные меры: так, ФРС, Народный банк Китая, центробанки Южной Кореи, Венгрии, Кувейта стерилизуют наличные, Банк Канады обратился к ритейлерам с просьбой не отказывать в приеме наличных, Бундесбанк выступил с разъяснениями, что риск заражения через банкноты крайне низок.
В периоды кризисов спрос на наличные обычно увеличивается, поскольку люди стремятся запастись стабильным средством обмена и сохранения стоимости. Текущий кризис в отношении спроса на наличные проявляет себя по-разному: в США количество наличных в обращении выросло (во время кризисов также традиционно возрастает зарубежный спрос на наличные доллары как на средство сбережения). А в Великобритании резко снизился объем наличных, снимаемых в банкоматах. В среднесрочной перспективе пандемия может привести как к росту запасов наличности, так и к росту использования мобильных, карточных и онлайн-платежей, рассуждает BIS. Развитие ситуации выводит цифровые платежи на первый план, однако они тоже нередко предполагают физический контакт – например, введение ПИН-кода. На этом фоне банки в Австрии, Германии, Венгрии, Ирландии, Нидерландах, Великобритании и ряде других стран в последнее время увеличили лимиты для бесконтактных платежей.
Цифровые кошельки или другие платежные интерфейсы на базе смартфона, не предполагающие физического контакта разных людей с одним и тем же устройством, так же как и электронная коммерция, не передают вирусы и являются потенциальным решением при стремлении пользователей обезопасить себя от патогенов. Однако крайне важна реалистичность оценки рисков передачи вирусов через наличные: отказ от них опасен появлением «платежного неравенства», поскольку цифровые платежи доступны не всем. Так, в Великобритании 1,3 млн человек не имеют банковского счета, причем большинство из них – жители крупных городов, где наличные вытесняются быстрее всего. В развивающихся странах доступ к цифровым платежам далеко не универсален, что может требовать усиления роли наличных, полагают в BIS.
Однако в контексте нынешнего кризиса значимость платежной инфраструктуры, управляемой центральными банками, может возрасти, включая розничные CBDC: они в состоянии противостоять большому количеству потрясений, включая пандемии и кибератаки, отмечают авторы обзора BIS. Пандемия может поставить вопрос о выпуске розничных CBDC в центр внимания, полагают они.
