«По-японски» или «по‑американски»: как торговая политика влияет на импортные закупки

Влияние торговой политики на благосостояние распространяется в том числе через схемы закупок, которые используют фирмы. Эти схемы можно разделить на два условных типа: «японский» и «американский», пишут в своем исследовании экономисты ФРС Себастьян Хайзе и Джастин Пирс и их соавторы из Университета Теннесси и Йеля.

«Японский» тип закупок нацелен на поддержание долгосрочных отношений с поставщиками, он предполагает более мелкие и более частые закупки у многих поставщиков и с ценовой премией, которая стимулирует продавцов поддерживать качество поставляемых товаров. «Американский» тип характеризуется редкими и крупными партиями закупок при выборе одного поставщика из многих по критерию наименьшей цены, а качество поставок поддерживается проверками и штрафными санкциями.

Каждый покупатель использует ту систему, которая минимизирует его затраты. Чем выше вероятность торговых войн, тем ниже вероятность, что фирмы предпочтут «японскую» систему, поскольку торговые конфликты сокращают ожидаемую продолжительность отношений между покупателем и продавцом, тем самым увеличивая премию, которую покупатели должны платить продавцам, чтобы стимулировать высокое качество. В свою очередь, переход с «японской» на «американскую» систему означает потери благосостояния из-за роста цен поставок, связанного с ростом издержек на инспекцию и контроль качества, показали расчеты авторов.

Теория контрактов: проблемы покупателя

Для исследования связи между вероятностью торговой войны и отношениями с зарубежными поставщиками авторы разработали модель, основанную на модели частичного равновесия для внутренних цепочек поставок, предложенную в 1997 г. экономистами Техасского университета A&M Кертисом Тейлором и Стивеном Уиггинсом.

Модель предполагает, что покупатель стремится к неоднократному получению высококачественных ресурсов от поставщика, усилия которого по обеспечению этого качества ненаблюдаемы. Контроль качества и неполные контракты – распространенная проблема при принятии фирмами решений о закупках. «Неполные контракты» – это термин теории контрактов: он означает контракты, в которых из-за недостаточной информации не предусмотрены все возможные обстоятельства. А поскольку человеческий разум ограничен в способности собирать и обрабатывать бесконечное количество информации, то практически любые контракты как таковые являются неполными. В случае контрактов о закупках имеет место также асимметрия информации: продавец знает о своем товаре больше, чем покупатель, и может использовать это в оппортунистических целях.

Тейлор и Уиггинс предложили концепцию, ориентированную на решение этой проблемы посредством выбора одного из двух типов закупок – конкурентных торгов, традиционно практикуемых фирмами США и других западных стран, и зародившуюся в Японии систему закупок «точно в срок» (just-in-time). Ключевое различие между ними – в способе стимулирования исполнения контрактов.

При закупках в «американском» стиле стимулы к поставкам должного качества поддерживаются его проверками и угрозой штрафов или отклонения поставок. В «японской» системе стимул к обеспечению качества поставок регулируется неявным обещанием продления контракта и угрозой навсегда прекратить отношения с поставщиком, который работает неудовлетворительно. Японские производители, как правило, намного крупнее своих поставщиков, и издержки смены одного поставщика на другого для них крайне низки. А для самих поставщиков уход крупного покупателя сопряжен со значительными потерями, поэтому перспектива долгосрочных отношений служит эффективным стимулом поддержки качества поставок даже при отсутствии его проверок покупателем.

Стимулы и издержки

И при «японской», и при «американской» системе закупок на внешних рынках фирмы-покупатели несут схожие затраты в расчете на единицу товара и его логистику. При этом в «американской» системе фирмы несут дополнительные затраты на проверки качества, а в «японской» – платят дополнительную премию за надежность качества. Для минимизации этих издержек при «американской» системе фирмы заинтересованы в закупках большего объема и, соответственно, более редких и у одного поставщика, при «японской» – напротив, в закупках меньшего объема и, соответственно, более частых и у большего числа поставщиков. Выбирая вид закупок, фирмы сравнивают свои издержки на инспекцию с издержками на премии «за качество». Кроме того, «американские» закупки предполагают также издержки в виде относительно больших складских запасов, так как продукция закупается редкими и большими партиями.

Когда вероятность торговой войны возрастает, это сокращает ожидаемую продолжительность отношений между покупателем и поставщиком. Если поставщик думает, что отношения с покупателем не продлятся долго, он увеличит свою ценовую премию. Напротив, если вероятность торговой войны невелика, поставщик заинтересован в снижении ценовой премии, понимая, что он может получать ее стабильно и долгое время. Расчеты авторов показали, что ключевая черта «японской» системы в том, что стабильные торговые отношения и повторяющиеся частые закупки относительно небольшими партиями сокращают премию продавцам, необходимую для гарантии желаемого качества, то есть делают «японскую» систему выгоднее «американской» из-за относительно меньших издержек.

Таким образом, торговая политика может побудить импортеров изменить систему закупок: высокий риск торговых конфликтов будет снижать вероятность выбора «японских» закупок, низкий – увеличивать.

Это подтвердили данные внешнеторговых операций США, которые авторы проанализировали за два периода – с 1995 по 2000 г. и с 2002 по 2007 г. Водоразделом послужило введение Соединенными Штатами режима «постоянных нормальных торговых отношений» с Китаем в 2000 г. (Permanent Normal Trade Relations, PNTR, правовой статус, предоставляющий торговым партнерам США те же преимущества, что и членам ВТО). Этот режим существенно снизил вероятность торговых конфликтов между двумя странами. В результате американские фирмы-импортеры в отношениях с китайскими поставщиками переключились с «американской» системы закупок на «японскую»: после принятия режима PNTR поставки из Китая американским фирмам становятся меньшими по размеру, более частыми и от большего количества поставщиков. Вероятнее всего, начавшийся в конце 2010‑х технологический «развод» США и Китая запустил обратный процесс.

Исследователи оценили потенциальные последствия полного прекращения закупок в «японском» стиле американскими импортерами. В пределе, когда все импортные закупки происходят по «американской» системе, это приводит к потерям благосостояния за счет более высоких цен. По расчетам, средние затраты на проверку возрастают более чем втрое, поскольку импорт, который переключается с «японского» на «американский» тип закупок, – это именно импорт с относительно высокими затратами на проверку, для которого «американский» тип ранее не был оптимальным. Из-за более высоких затрат растут цены на импорт и, соответственно, цены в целом. Это происходит не из-за «американской» системы как таковой (предполагается, что тип закупок фирмы выбирают рационально, исходя из минимизации издержек), а именно из-за перехода на нее с прежней «японской» системы, вызванного изменениями внешнеторговой политики. Чем больше «японских контрактов» закрывается, тем выше потери благосостояния.

Для США связанные с этим потери благосостояния составляют порядка трети тех потерь, которые понесла бы экономика США в случае полной автаркии, то есть полной изоляции от остального мира. Это крайне суровые последствия, отмечают авторы, хотя и чисто гипотетические.

В целом же результаты исследования свидетельствуют, что торговые соглашения, способствующие созданию институтов, позволяющих фирмам развивать стабильные отношения, могут стать дополнительным источником повышения благосостояния от торговли, резюмируют авторы: «Хотя мы фокусируемся на изменениях вероятности торговой войны, наш механизм применим к любому фактору, который подрывает уверенность продавцов в жизнеспособности долгосрочных отношений с покупателями».